凯基证券将安徽海螺水泥(0914.HK)的评级从中性上调至强於大盘，12个月目标价格为20.30港元，相当於2007财政年度估计的每股收益的16倍，也相当於预计的2006年每股帐面价值的3.1倍，2007财政年度估计的每股帐面价值的2.6倍。

 

    该公司计划私募配售股份，预计会降低其和母公司之间关联方之间的交易，配售完成之後，将导致该公司的市值上升24.7%；母公司作为其最大的股东，预计持股将下降至41.2%（原来为49.6%）同时Hai Chuang Group将成为第二大股东，持股18.4%。这将在年底前进行。

 

    尽管市值上升，但是每股收益可能上升；预计海螺水泥的2006至2008年全面稀释後的每股收益分别为人民币0.73元、人民币1.32元和人民币1.95元，较之原来的预测分别高出1.4%, 20.0%, 18.9%。该股现持平於13.05港元。

 

来源：新元网